Ближе к полудню четверга, 6 октября, евро и фунт стабильны на торгах 06 октября. Игроки ждут решений Банка Англии и ЕЦБ относительно процентных ставок. К 11.00 Киева курсы валют составили: $1,335 за евро и $1,545 за фунт.
Мировая экономика на грани кризиса, поэтому Великобритании придется пройти долгий путь к процветанию и экономической стабильности. Такое заявление сделал премьер министр Великобритании Дэвид Кэмерон на ежегодном съезде Консервативной партии в Манчестере. По его словам, правящая партия будет строго придерживаться принятых мер жесткой экономии, при этом не нужно надеяться на некий «кратчайший путь», который быстро простимулирует экономический рост в стране. Стоит отметить, что меры жесткой экономии крайне непопулярны и ставят правящую партию под удар со стороны государственного сектора, где из-за запланированного правительством сокращения расходов более 300 тыс. человек могут потерять работу.
Центробанк Великобритании планирует 06 октября объявить о начале программы дополнительного финансирования экономики страны, которая, по данным аналитиков, за минувший год так и не продемонстрировала рост и в целом вошла в период стагнации. Британский премьер подчеркнул, что появившиеся ранее сообщения в прессе о том, что он призывает население жить по средствам и постараться свести траты на нет, крайне преувеличены. На самом деле правящая партия призывает британцев набраться терпения, не унывать и дать время властям и центробанку возродить экономический рост в стране путем сохранения низких процентных ставок.
По мнению Д. Кэмерона, единственным выходом для Великобритании является приведение государственных финансов в порядок и строительство новой экономики, основанной на передовой обрабатывающей промышленности, развитии технологий, здравоохранения и медико-биологических наук. Однако власти признают, что на данный момент экономику Великобритании, всецело зависящую от ситуации в еврозоне, нельзя обезопасить от разгоревшегося там долгового кризиса, но, несмотря на это, правительство сделает все.
Но помимо госфинансов, под удар в Англии попал и финансовый сектор. Так в четверг вышла информация о том, что британская банковская группа HSBC Holdings ведет переговоры о продаже тройке ведущих японских страховых компаний — MS&AD Insurance, Tokio Marine и NKSJ Holdings — своего бизнеса общего страхования, передает Reuters со ссылкой на осведомленные источники. По предварительным оценкам, сумма сделки может превысить $1 млрд.
Как ожидается, первый этап предстоящего тендера состоится в середине октября с.г. На активы HSBC могут претендовать также немецкая Allianz SE и французская Axa SA. В настоящее время на продажу выставлены бизнес HSBC по общему страхованию в Гонконге, Сингапуре, ряде стран Латинской Америки и Франции. Ранее группа продала свои британские активы общего страхования. По данным кредитной организации, по итогам 2010г. доналоговая прибыль общего страхового бизнеса банка составила около $1 млрд. При этом страховые взносы этого сегмента составили $1,3 млрд.
Таким образом, английский банк вынужден продавать прибыльные бизнесы ради того, что бы выручить средства. Все это говорит о продолжающемся кризисе в Европе и Великобритании. В этом свете стоит порекомендовать избавляться от британского фунта. В среднесрочной перспективе он будет выглядеть слабо, так как поддержки этой валюте ждать неоткуда. Дела плохи как в госсекторе, так и в финансовом секторе страны. Высокий уровень инфляции и запуск печатного станка — все это способно сильно понизить курс валюты Великобритании.
Евро в четверг дешевеет в паре с долларом и торгуется у уровня закрытия предыдущего дня в паре с иеной. Рынок не исключает возможность смягчения денежно-кредитной политики Европейского центрального банка по итогам заседания 06 октября.
Евро опустился к 07.15 Киева в четверг до $1,3333 с $1,3348 по итогам сессии 5 октября.
В паре с японской нацвалютой евро стоил ¥102,31 против ¥102,34 в среду.
Курс доллара составил к этому времени ¥76,74 против ¥76,79 накануне.
Вместе с тем евро удержал двухдневный рост по отношению к швейцарскому франку и фунту стерлингов благодаря ожиданиям, что европейские власти усилят меры поддержки банков и предпримут другие шаги для преодоления долгового кризиса.
В четверг, 06 октября, утром евро на Forex оценен в $1,333. Участники торгов в целом играют на понижение валюты США, но пока не принимают судьбоносных решений по паре евро/доллар, и причин тому две. Во-первых, понижение рейтинга Италии агентством Moody’s, а во-вторых, ожидание решения ЕЦБ по процентной ставке в зоне евро.
Напомним, накануне агентство Moody’s понизило долгосрочный рейтинг государственных облигаций Италии с уровня Аа2 до А2. Прогноз по рейтингу – «негативный». Между тем в самой Италии мнения властей по поводу произошедшего разошлись.
Так, премьер министр Италии Сильвио Берлускони заявил, что решение Moody’s было вполне ожидаемым после того, как двумя неделями ранее агентство Standard and Poor’s понизило суверенный кредитный рейтинг страны на одну ступень — с A+ до А, передает Reuters. «Италия продолжит следовать намеченному пути. Правительство не покладая рук работает над внедрением мер по стимулированию экономического роста. Главы ЕС поддерживают нас в этом начинании, а мы в свою очередь сделаем все, чтобы выполнить взятые обязательства по укреплению государственных финансов», — заявил премьер.
При этом президент Италии Джорджо Наполитано высказал противоположную точку зрения. По его мнению, решение Moody’s вызывает серьезные опасения и должно подтолкнуть правительство к конкретным действиям. «Кризис в еврозоне не только требует строгости и дисциплины со стороны правительств европейских стран, но и солидарности, сплоченности и скоординированного управления всего мирового сообщества», — отметил он.
Не остались в стороне также представители промышленности и финансового сектора Италии. Так, глава ведущей промышленной ассоциации страны Confindustria Эмма Марчегалья подвергла критике правительство, обвинив властей в бездействии. По ее мнению, понижение рейтинга может закрыть итальянским банкам доступ к кредитам на мировых рынках, что негативно скажется на притоке инвестиций.
В то время как итальянцы дискутировали о произошедшем снижении рейтинга, агентство Moody’s времени даром не теряло и пересмотрело рейтинги провинций и регионов Италии. Прогнозы по всем итальянским административным единицам – «негативные». Основной причиной такого решения стало ухудшение суверенной кредитоспособности Италии, большое количество долговых обязательств и необходимость следовать плану жесткой экономии. Однако из-за особенностей территориального деления страны кредитный рейтинг некоторых административных единиц превышает суверенный.
Главным событием недели станет решение ЕЦБ по ключевой ставке, которое будет оглашено в четверг. Аналитики делают различные прогнозы. Так, старший экономист Principal Global Investors Роберт Баур сообщил Bloomberg, что ЕЦБ в ближайшее время приступит к понижению ставки — не исключено, что это произойдет даже на предстоящем в четверг заседании. «Евро выживет в бушующем шторме, однако в среднесрочной перспективе опустится существенно ниже текущих уровней», — добавил эксперт.
В свою очередь исполнительный директор Bank Sarasin Филип Баертши отмечает, что ЕЦБ стоит понизить ставку: данные об инфляции были устаревшими.
«Индексы производственного сектора показывают, что еврозона на пороге рецессии, — говорит эксперт. – Раньше, когда PMI опускался ниже 50 пунктов, ЕЦБ понижал ставки. Лучше всего, если он решительно понизит ставку — на 50 базисных пунктов. Никаких экономических препятствий этому я не вижу, разве что главу ЕЦБ Жан-Клода Трише могут сдерживать политические факторы. Что касается стратегии — мы пока избегаем рисковых активов, не хотим «ловить падающий нож» — нужно еще подождать».
Стоит отметить, что 06 октября не один ЕЦБ принимает решение о ключевой процентной ставке — Банк Англии тоже будет решать о вопрос о монетарной политике в Великобритании. Понижать ключевую ставку в стране уже некуда, поэтому вопросов здесь меньше. Тем не менее, будет интересно услышать комментарии регулятора к своему решению. Более того, возможно Банк Англии объявит о каких-либо новых стимулах, что может сильно ослабить фунт.
Официальные спотовые цены на драгоценные металлы по итогам сессии в среду, 05 октября, в Нью-Йорке повысились и составили: на золото – $1643,6 за унцию (+1,13%), серебро – $30,61 за унцию (+0,93%), платину – $1497 за унцию (+0,64%), палладий – $578 за унцию (+1,06%).
Самыми популярными из сырьевых ETF являются ETF на золото — на их долю приходится до 90% притока средств, отмечает управляющий директор SOURCE Майкл Лайтл. Его компания покупает золото и хранит его для клиентов, так что спрос на производные инструменты обеспечивает и физический спрос.
«Мы предпочитаем не прогнозировать цены, однако крупнейшие американские банки, с которыми мы работаем в тесном контакте, уверены, что к концу текущего года котировки золота протестируют отметку $2000 за унцию. Такую точку зрения можно считать обоснованной. Золото — это и сырье, на которое спрос превышает предложение, и универсальная валюта, что весьма важно в нынешних условиях», — сообщил Bloomberg эксперт.
В четверг, 06 октября, на 07.00 Киева фьючерсы на золото находились на отметке $1648,01 за унцию (+0,39%), серебро – $30,52 за унцию (+0,56%), платину – $1493,8 за унцию (+0,75%), палладий – $584,15 за унцию (+2,42%).
Курс евро/доллар к ночи на четверг совершает колебания между уровнями $1,3275 и $1,3372. С одной стороны, поддержку курсу евро оказывает рост фондовых индексов в Европе и Америке, и повышение спроса на более рисковые активы. Также отмечается намерение властей еврозоны оказать поддержку европейским банкам и провести их рекапитализацию.
С другой стороны, давление на курс евро против доллара оказывает снижение кредитного рейтинга Италии и слабые экономические данные в еврозоне. Индекс деловой активности в сфере услуг в Европе(17) вышел хуже ожидаемых уровней и впервые за два года оказался ниже ключевой отметки 50. В то же время сегодняшние показатели в США вышли по прогнозу или лучше ожидаемых уровней.
Канцлер Германии Меркель заявила, что Греция должна остаться частью еврозоны, и что стране нужно дать шанс исправить текущую ситуацию.
Курс австралийского доллара вырос до уровня $0,9625. Курс доллар/канадский доллар упал до отметки 1,0443.
06-го завершится двухдневное заседание Банка Англии и пройдет заседание ЕЦБ. Ожидается, что банки примут решения об ослаблении кредитно-денежной политики. В еврозоне не исключают возможность уменьшения основных процентных ставок на 0.25%. В Великобритании может быть увеличен объем средств для покупки облигаций.
Внимание инвесторов также будет направлено на пятничные данные обзора рынка труда США.
Количество рабочих мест в частном секторе (ADP employment) в США за сентябрь +91K (прогноз +75K, предыдущее значение +91K).
Индекс деловой активности в сфере услуг Института менеджмента (ISM Non-mfg composite index) в США за сентябрь 53.0 (прогноз 53.0, предыдущее значение 53.3).
592
