Евро укрепляет свои позиции перед началом европейской сессии на Forex – после четверговой просадки на торгах в Америке и Азии пара EUR/USD подросла к 08.30 Киева в пятницу, 20 мая, до отметки $1,4315. Евро пользуется спросом, поскольку его покупают хедж-фонды и ближневосточные инвесторы.
Утренние оптимистичные настроения, поддержанные позитивным закрытием американских рынков в среду, 18 мая, и ростом цен на нефть, отразились на валютных площадках продолжением роста евро. Однако непреодолимым препятствием для основной валютной пары стала отметка $1,43. После ее тестирования евро стал сдавать позиции и скорректировался до $1,42. Далее пара консолидировалась в этом диапазоне в течение всего дня.
Однако неопределенность по поводу вероятной реструктуризации греческой задолженности ограничивает рост единой валюты. Здесь трейдеры указывают на слова главы Европейского Центробанка Жана-Клода Трише: банк не будет принимать греческие облигации в качестве залога, если будет принято решение продлить срок выплаты задолженности.
Американский доллар продолжает оставаться под давлением из-за монетарной политики США. Из протокола заседания ФРС, опубликованного накануне, стало ясно, что ведомство не планирует в ближайшем будущем ужесточать денежно-кредитную политику.
Слабеет японская иена в ожидании продолжения смягчения монетарной политики от Банка Японии после слабых экономических данных: ВВП страны в первом квартале 2011 года уменьшился на 0,9%, что оказалось хуже прогнозов аналитиков, ожидавших показатель на уровне 0,5%.
Пара USD/JPY торгуется на уровне ¥81,67, а пара EUR/JPY – на отметке ¥116,92.
Британский фунт пытается расти после недавнего падения из-за публикации протокола Банка Англии.
Пара GBP/USD торгуется на уровне $1,6231.
Продолжает укрепление канадский доллар – пара USD/CAD торгуется на уровне $0,9669 при поддержке цен на нефть и в ожидании публикуемого сегодня отчета по потребительской инфляции.
В пятницу, 20 мая, иена немного теряет цену, и на 08.00 Киева торгуется у отметки ¥81,65 за доллар. Ожидаемое событие в этой валютной паре уже произошло. Банк Японии оставил ключевую учетную ставку без изменений — на уровне 0,0-0,1%. При этом регулятор выразил готовность продолжить смягчение кредитно-финансовой политики на фоне снижения объемов производства и индекса деловых настроений, вызванного ситуацией в стране.
Банк Японии понять можно. Помимо мирового финансового кризиса на стану обрушилось мощнейшее разрушительное землетрясение, что привело к рецессии в стране.
«ВВП Японии упал ощутимо ниже консенсус-прогноза, в стране очередная рецессия. Обнадеживает то, что на этот раз экономический упадок связан исключительно с предложением, но не со спросом. Самое главное — восстановить энергетические мощности к началу осени. В противном случае экономика войдет в штопор. Из-за недостатка энергии компании начнут снижать капитальные затраты, что приведет к снижению занятости и спроса. По поводу укрепляющейся иены я бы не стал беспокоиться — теперь Банк Японии поддерживает G7, и в случае необходимости интервенция даст нужные результаты», — считает директор Mizuho International Сеиджиро Такешита.
Таким образом созданы все предпосылки для игры на понижение курса иены, и на текущий момент против валюты можно начать открывать позиции. Цель для пары — ¥85 за доллар, а ухудшающаяся статистика будет лишь подталкивать власти на проведение интервенций, скорее рано, чем поздно.
Конечно, помешать этим планам может агрессивное ослабление американского доллара против всех мировых валют, в том числе и иены. Однако ультрамягкая денежная полтика США начинает медленно, но верно сворачиваться, и ожидать дальнейшего свободного падения доллара не стоит.
«Протокол заседания ФРС был несколько туманным. Однако основные этапы дальнейших действий регулятора все же проясняются. Вероятность третьей волны количественного смягчения, судя по протоколам, стремится к нулю. Скорого ужесточения политики тоже можно не ждать: в перспективе шести месяцев этого не произойдет. Возможно, только через 12 месяцев мы увидим первое повышение ставки. Паниковать по поводу завершения второй волны не следует. Прекращение программы лишает сырьевые и фондовые площадки дополнительного стимула к росту, но не создает давления на них», — полагает основатель Gartman Letter Деннис Гартман.
Более сильная ситуация с занятостью в США оказала давление на цены на золото. При этом котировки фьючерсов на серебро снизились по итогам торгов на фоне сохраняющейся обеспокоенности трейдеров после резкого падения цен на этот металл, наблюдавшегося ранее в этом месяце.
Официальные спотовые цены на драгоценные металлы по итогам сессии 19 мая Нью-Йорке понизились и составили: золото — $1494,8 за унцию (-0,21%), серебро — $35,14 за унцию (-0,23%), платина — $1769 за унцию (-0,11%), палладий — $730 за унцию (-0,96%).
«На рынке золота все фундаментальные факторы, такие, как рост реального спроса со стороны Китая и индийской ювелирной промышленности, продолжают действовать. Глобальный «бычий» тренд прослеживается с 2002г., причем плавный рост иногда сменяется резкими рывками, как, например, в момент краха Lehman Brothers. В крайне долгосрочной перспективе даже такие уровни, как $3000 за унцию не кажутся надуманными. Самая актуальная тема на рынке золота — обесценивание бумажных валют. Глобальная борьба за удешевление своих валют усугубляется тем, что Запад экспортирует инфляцию в развивающиеся страны посредством программ смягчения. Кардинальная смена монетарной политики могла бы воспрепятствовать дальнейшему удорожанию золота, но Банк Англии и ФРС не могут пойти на этот шаг, потому что вновь скатятся в рецессию», — считает управляющий директор World Gold Council Investment Маркус Граб.
В пятницу рост драгоценных металлов возобновился. На 07.30 Киева фьючерсы на золото находились на отметке $1495,76 за унцию (+0,22%), серебро — $35,11 за унцию (+0,51%), платину — $1769,5 за унцию (+0,03%), палладий — $727,75 за унцию (-0,06%).
Курс евро/доллар вырос на американской сессии до уровня $1.4322. Курс доллар/йена после повышения до отметки ¥82.21 упал к уровню ¥81.46. Курс доллар/франк понимался до уровня 0.8876, но впоследствии упал до отметки 0.8802.
Негативное влияние на курс доллара оказывают последние экономические данные в США. За исключением числа заявлений на пособие по безработице в США остальные показатели вышли значительно хуже прогнозов. Курс фунт/доллар вырос до уровня $1.6233.
Четверговые данные в США усиливают ожидание того, что основные процентные ставки в США будут повышены не скоро. Согласно существующим прогнозам, основные ставки в США не будут повышаться как минимум до конца текущего года.
Такого же мнения придерживается и президент Федерального резервного банка в Чикаго Эванс. По его мнению, уровень безработицы в стране слишком высок, а инфляция находится на относительно низком уровне для того, чтобы повышать ставки.
19 мая цена на нефть в Нью-Йорке упала на $1.57 до уровня $98.55 за баррель.
Количество заявлений на пособие по безработице (Jobless claims) в США за неделю 409K (прогноз 430K, предыдущее значение 434K).
Продажи домов на вторичном рынке в млн. (Existing home sales) в США за апрель 5.05 (прогноз 5.20, предыдущее значение 5.10).
Индекс ведущих индикаторов (Leading indicators) в США за апрель -0.3% (прогноз +0.2%, предыдущее значение +0.4%).
Индекс деловых настроений Федерального резервного банка в Филадельфии (Philadelphia Fed index) в США за май 3.9 (прогноз 23.0, предыдущее значение 18.5).
419
Discussion about this post